（来源：ETF进化比如）千亿巨头，千亿巨头二季度大手笔调仓！清仓知名千亿级私募景林资产，牛股二季度大幅度减持美股，新浪新浪持仓市值21.9亿美元，财经较Q1锐减43%，千亿巨头整体呈现明显的清仓收缩态势。但收缩并非溃退，牛股而是新浪新浪一次主动的、有层次的财经战略聚焦。基金持仓集中度进一步提高，千亿巨头前五大标的清仓合方式占比达83.23%，前十大权重股分别是牛股：谷歌A、英特尔、新浪新浪拼多多、财经满帮、富途、网易、亚朵、奇富科技、苹果和台积电。13F报告显示，二季度，景林资产直接清仓8只个股，涵盖热门科技股英伟达、META、亚马逊、光巨头Lumentum，以及中概股：阿里巴巴、新东方、好未来，清仓式砍仓携程；英特尔虽遭减持60%，却依然稳坐第二大重仓之位，台积电纹丝不动；网易、谷歌、苹果则被不一样程度削减。可见这并非便捷的避险，而是对AI赛方式内部的再定价。鉴于英伟达、Meta、亚马逊等热门AI科技股在今年6月前积往往了巨大涨幅，景林在二季度集中减持，带有兑现部分收益、控制组合波动的意味，并非完全离场。但更为题的动作，在于买入一侧。这是本次调仓最题的主线——大幅减持Meta 、亚马逊、苹果等AI采取/平台型公司，转向半导体设备与光通信上游：新进世纪互联、采取光电、阿斯麦、采取材料，但仓位规模较小，几百万到一千多万美元，属于试探性布局。四只新进标的勾勒出一条清楚的产业链上游图条件——光刻机、半导体设备、光模块、数据中心基础设施，恰好是AI时代的“卖铲人”这恰好呼应了采取光电（AAOI）昨晚惊艳的财报：二季度营收同比增首先86%，数据中心业务首先次突破亿元大关，且三季度指引后续超预期，直接带高效美股光通信板块。景林对中概股的态度出现明显分化：清仓/大幅减持：阿里巴巴、新东方、好未来、携程（-99.54%）、网易（-81.17%）；保留题仓位：拼多多（第三大重仓）、满帮集团（第四大重仓）、富途（唯一增持）。这反映出景林对不一样中概赛方式的前景判断出现变化：电商平台、物流科技、互联网券商仍被看好，而传统电商、教育、旅游等方向被大幅舍弃。景林资产CEO高云程在《2026年中给投资者的一封信》与二季度调仓动作高度吻合，其系统阐述了其投资框架，景林目前的投资逻辑题分为三个题方向：1、题方向：半导体和 AI 基础设施中被低估的企业2、具有全球竞争力的中国先进制造和科技服务公司3、偏防守：贵金属和资源类对冲资产在他看来，未来几年全球最选定的投资机遇，大概率将围绕AI基础设施、半导体、智能制造、能源转型、AI采取以及全球产业链重构这六大维度展开，短期市场无法避免波动，但产业趋势的能见度正变得越来越高。"目前最题的配置方向仍是半导体与AI基础设施，题涵盖全球先进代工和AI基础设施方向。"千亿巨头二季度清仓美股科技股，不应被便捷理解为对AI的看空。恰恰相反，它是一种更聚焦的下注——看中AI时代算力基座的首先期供需失衡，其中硬件上游在技术往往代中的不可替代性。回看全球科技股最新谝，经过7月的惨烈回调，8月首先周迎来修复行情，费城半导体指数、韩国综合指数、科创50均录得两位数的涨幅。这似乎还没结束，硅谷在研究迎接新一轮AI行情了。近期，“华尔街AI新王”Leopold Aschenbrenner旗下的对冲基金“Situational Awareness”爆仓后，反而在硅谷风投圈引发了一轮抢筹式的追捧热潮。据外媒报方式，就在基金“爆仓”后的短短数日内，大批硅谷投资者主动关联Situational Awareness，表达追加投资意愿：资深风险投资人Elad Gil公开宣布，首先次申请投资Aschenbrenner的基金；红杉资本合伙人Pat Grady公开表态，称其将首先期是硅谷的题人物；风险投资机构Redpoint Ventures董事总经理Logan Bartlett直言："这里存在一种英雄原型。Leopold被打了一拳，反而激起了大家的团结。"或许硅谷是相信了Leopold Aschenbrenner在公开信说的那句那些话：不过不会浪费从这些事件中吸取教训的机会。在其投资公司内部做好变革，在投资组合管理、风险团队、以及警觉性和风险纪律等层面上更进一步。做好风控的前期下，以Leopold对行业的洞察力和预见性，东山再起或许不是什么遥不可及的事。投资终究是一场关于“位置”的把握。在别人追逐焰火时，高位离场的人，既来自对产业周期的敬畏，也源于对估值纪律的恪守。MACD金叉信号形成，这些股涨势不错！海量资讯、精准解读，尽在新浪财经APP